課程背景：
財務報告是商業的通用語言，如何看懂、看活、看透企業財務報告是廣大財務會計報
告信息使用者提升決策能力的基礎，特別是企業的高管人員，更應具備對公司財務報告
的分析能力。
公司未來的發展拼的不僅是業務經營能力的高低，更要拼財務管理能力的高低，從財
務報告中能夠分析出企業存在的問題并及時采取有效措施以規避風險，同時能夠根據會
計信息確定企業穩健的發展戰略才是企業高管應具備的能力。
資深企業財稅實戰講師會從三大財務報表的結構入手，講解每個報表中主要項目所核
算的內容，然后針對主要財務指標的數據來源及意義進行闡述，讓參與培訓的人員清晰
掌握企業的償債能力、營運能力、盈利能力等，進而找到本企業的經營優勢與問題，對
下一步的經營決策提供依據。讓企業各部門的管理人員成為一名不僅有出色的業務能力
，還具備一定財務管理能力的優秀的管理者，為企業創造更大的價值！

課程收益：
● 掌握財務報告的內容；
● 掌握財務報告的基本分析方法；
● 掌握《資產負債表》的結構和內容；
● 掌握《利潤表》的結構和內容；
● 掌握《現金流量表》的結構和內容；
●
利用財務報表數據分析企業的償債能力、營運能力、盈利能力、發展能力，為管理決策
提供依據。

課程時間：1-2天，6小時/天
課程對象：企業中高層管理人員、部門骨干
課程方式：數據分析、案例研討、講師點評

課程大綱
導入：
1. 造成企業虧損的因素一般有哪些？
2. 企業本期盈利了，一定是好事嗎？
3. 盈利的企業一定不會破產嗎？
4. 所有信息均隱含在財務報表中！

第一講：公司財務報告及其分析方法
一、公司財務報告
1. 基本財務報表
關注點：《資產負債表》《利潤表》《現金流量表》
2. 基本財務報表編制的原則
1）《資產負債表》《利潤表》為權責發生制
2）《現金流量表》為收付實現制
二、財務報表的分析方法
圖例展示：水平分析法、垂直分析法、趨勢分析法、比例分析法等

第二講：資產負債表的解讀——企業財務狀況
一、資產負債表的結構：資產、負債、所有者權益
關注點：資產的流動性、負債的流動性
二、資產類主要項目
1.
流動資產類：貨幣資金、應收票據、應收賬款、預付款項、其他應收款、存貨、合同資
產
2. 非流動資產類：投資性房地產、固定資產、在建工程、無形資產、開發支出
三、負債類主要項目
1.
流動負債類：短期借款、應付票據、應付賬款、其他應付款、合同負債、應付職工薪酬
、應交稅費、其他應付款等
2. 非流動負債類：長期借款、應付債券
關注點：新會計準則涉的項目，如合同資產、合同負債等
四、所有者權益類主要項目
關注點：實收資本、資本公積、盈余公積、未分配利潤
五、資產負債表的分析
1. 水平分析
2. 垂直分析

第三講：利潤表的解讀——企業經營成果
導入：企業本期是盈利還是虧損了？如何造成的？
一、利潤表的結構——三大利潤層次
1. 營業利潤：與企業日常經營活動相關
關注點：營業收入、營業支出、稅金及附加、銷售費用、管理費用、財務費用、其他收
益、投資收益、信用減值損失、資產減值損失、資產處置損失（相關項目的主要核算內
容）
2. 利潤總額：營業利潤加上與企業日常經營無關的部分
關注點：營業外收入、營業外支出，新會計準則在核算范圍上均有變化
3. 凈利潤：利潤總額減去企業所得稅之后的凈額，即稅后利潤
二、利潤表的分析
1. 水平分析：關注營業利潤、利潤總額、凈利潤的變動額與變動幅度
2.
項目分析：利潤的來源（如收入、成本費用的結構及變動、其他收益、投資收益、資產
減值損失、營業外收支等）
關注點：項目占收入的比重越大，其重要程度越高
互動：如果企業本期利潤總額增加了15%，就一定是好事嗎？你會從哪些角度分析其原因
？

第四講：現金流量表的解讀——企業現金流量
一、現金從哪里來
注意點：現金流量表的框架結構與項目、現金流量的結構及其原因分析
思考：現金流量表分析的目的？
二、現金流量表的項目
1. 經營活動項目分析——企業造血功能【重點分析】
思考1：根據行業的不同，經營活動分別包括哪些內容？
思考2：做為銷售部經理、采購部經理，經營活動的現金流量，對你今后的業務有何啟示
？
2. 投資活動項目分析——企業換血功能
注意點：包括對內擴大再生產投資和對外擴張性投資
3. 籌資活動項目分析——企業輸血功能
1）債務性籌資
2）權益性籌資
三、現金流量表的分析
1. 三大活動現金流量匹配對企業盈利的影響未來獲取現金能力分析
2. 不同發展階段對現金流量的影響

第五講 償債能力分析（主要為《資產負債表》和《現金流量表》數據）
一、主要短期償債能力指標
1. 營運資金、流動比率、速動比率、現金比率【重點講解】
二、主要長期償債能力指標
1. 資產負債率
三、結合現金流量表進行企業償債能力分析
關注點：每一個指標的參考值均不是絕對的，需根據具體行業等具體分析
思考：流動比率越高越好嗎？
案例：以A公司相關數據，進行相關指標分析

第六講：盈利能力分析的主要指標（主要為《資產負債表》和《利潤表》數據）
一、營業盈利能力指標
1. 營業毛利率、銷售凈利率、成本費用利潤率【重點講解】
二、資產盈利能力指標
2. 流動資產利潤率、固定資產利潤率、總資產利潤率
三、資本盈利能力指標
3. 所有者權益利潤率、資本保值增值率、凈資產收益率
案例：以A公司相關數據，進行相關指標分析

第七講：營運能力分析的主要指標（主要為《資產負債表》和《利潤表》數據）
一、流動資產營運能力指標
1. 流動資產周轉率、存貨周轉率、應收賬款周轉率【重點講解】
二、固定資產營運能力指標
1. 固定資產周轉率
三、總資產營運能力指標
1. 總資產周轉率
思考：存貨周轉天數越少越好嗎？
關注點：每一個指標值應根據行業特點及所處經營階段進行分析
案例：以A公司相關數據，進行相關指標分析

第八講：企業發展能力分析的主要指標（主要為《資產負債表》和《利潤表》數據）
一、與資產有關的增長率指標
1. 總資產增長率
2. 凈資產增長率
二、與收入和利潤有關的增長率指標
1. 營業收入增長率
2. 凈利潤增長率
關注點：每一個指標值應根據行業特點及所處經營階段進行分析
課程結束，現場答疑